万亿基金销售巨头营收数据曝光！
陆慧婧 方丽 2023-04-01 16:57
作为目前非货基金保有规模最高的基金销售机构，蚂蚁基金一直备受市场关注。近日，随着恒生电子2022年年报披露，蚂蚁基金过去一年的营收数据也最新出炉，数据显示，蚂蚁基金2022年实现营业收入111.59亿元，同比下滑7.96%，这也是最近7年以来，蚂蚁基金营收首次出现下滑。不过，蚂蚁基金在利润端依旧保持韧性，2022年实现净利润5.44亿元，同比增长7.97%。过去一年资本市场遭遇“股债双杀”，一定程度上影响了基民的购基热情，多家头部基金销售机构日子普遍都不如2021年滋润。例如，招商银行2022年全年代理非货币公募基金销售额3350.58亿元，同比下降44.89%。天天基金也是出现营收净利润双降，其中，营业收入为43.37亿元、净利润为2.14亿元，同比分别下滑14.64%、24.11%。经历了艰难的2022年，基金第三方销售巨头能够交出怎样的成绩单？一直是业内关注的焦点。3月31日晚间，恒生电子披露2022年年报，揭开其参股的“万亿基金销售巨头”蚂蚁基金最新经营数据。年报显示，蚂蚁基金2022年实现营业收入111.59亿元，同比下滑7.96%，不过，2022年，蚂蚁基金净利润依旧维持正增长，全年实现净利润5.44亿元，同比增长7.97%。蚂蚁集团自2015年4月控股数米基金，并将数米基金更名为蚂蚁基金，几年时间里，数米基金结束了多年亏损，一跃成为基金第三方销售巨头。尽管一度因大打价格战，蚂蚁基金净利润在2016-2017年一度出现下滑，不过营业收入一直保持增长态势，特别是在2020、2021年两年结构性牛市行情中，营业收入更是连续两年保持超过1倍以上的增长，2022年是蚂蚁基金自2016年首次公布营收同比数据以来，营业收入首次出现下滑。不过，净利润端依旧在2022年保持韧性，实现逆势增长。基金业协会数据显示，截止2022年末，蚂蚁基金代销的基金公司家数多达166家，代销基金7835只。从保有规模上看，蚂蚁基金非货基金保有规模超过1.15万亿，稳居行业第一，股票+混合公募基金保有规模5712亿元，位居行业第二。不过，上述两项数据相比2021年底均有所下滑，降幅分别为11.09%、21.52%。在业内人士看来，蚂蚁基金营收数据可以反应出其长期发展的几大趋势。首先，在2022年之前，大型互联网基金销售平台营收多年一直保持正增长，可以看出互联网业务快速增长的势头非常明显，越来越多的用户选择互联网渠道买基金，营收数据也可以从侧面去印证这一点，这个趋势也已成为行业共识。其次，蚂蚁基金营业收入及净利润在2020年至2021年出现特别大的飞跃，尤其是在2021年，净利润从9000多万猛增至5个多亿，同比增幅超过400%，一方面当然是行情推动，当时在新能源行情加持下，部分权益基金在蚂蚁平台上的单日销售金额一度突破10个亿；另一方面也是蚂蚁基金用户数积累到了一定程度，随着买权益产品的人越来越多，权益产品占比增加，存量产品结构的变化带来收入的增长。第三，2022年营收首次出现下滑，主要原因还是受到资本市场影响，去年熊市行情下，权益基金销售遭受很大的阻力，从蚂蚁基金讨论区的流量也可以反应出用户对权益基金的购买意愿下降。“当时蚂蚁基金讨论区热度排名前五的基金，讨论区的流量只有2021年的五分之一，销量更是下滑到2021年的十分之一水平，这也从侧面说明2022年权益基金确实卖不动，这也对基金销售机构的营收产生直接影响。”一位基金公司电商负责人谈到。第四，基金销售业务的利润率依旧不高，尽管蚂蚁基金最近两年利润率(净利润/营业收入)有所上升，但依旧只有不到5%水平。“事实上，在第三方基金销售机构中，蚂蚁基金已经是成本控制做得相对较好的机构，但银行支付成本在第三方渠道的销售业务当中依旧占据了相当大的比重，这也对三方基金销售机构的净利润率产生较大影响。”上述基金公司电商负责人分析指出。而目前，业内有消息传出，证券行业三方导流新规或即将重启，加上最近蚂蚁基金发力的机构销售业务，均被多位业内人士视为蚂蚁财富未来新的业务增长点。不仅蚂蚁基金，包括银行，第三方在内，其余大型基金销售机构2022年基金销售均出现不同程度下滑。招商银行2022年年报显示，2022年全年，受宏观经济环境及资本市场表现影响，权益类基金产品销量同比下滑，招商银行实现代理非货币公募基金销售额3,350.58亿元，同比下降44.89%。受资本市场震荡下行，招商银行代理基金销售规模下降及高费率的股票型基金占比降低影响，代理基金收入65.99亿元，同比下降46.41%。东方财富2022年报显示，2022年，天天基金营业收入为43.37亿元，同比下滑14.64%，净利润为2.14亿元，同比下滑24.11%。根据年报披露，截至报告期末，天天基金累计基金销售额超过8万亿元，非货币市场公募基金保有规模5845亿元，权益类基金保有规模4657亿元。而根据2022年报显示，截至上半年末，天天基金累计基金销售额超过7万亿元，非货币市场基金保有规模6695亿元，权益类基金保有规模5078亿元。天天基金在2022年的下半年的基金销售乏力，无论是非货币市场基金还是权益类基金都遭到了赎回，保有量下降。此外，天天基金平台的用户活跃度持续下降。截至2022年年末，天天基金服务平台日均活跃访问用户数为213.66万，较2021年下降32%。
