督察长作为基金公司风险方面的第一守护人，在公司具有至关重要的作用，既要防控公司各类风险，又要支持业务发展，其职责覆盖基金公司的前中后台业务。不过，在基金行业的各种排名、评奖中基本没有看到过督察长的身影。近期，民生加银基金督察长邢颖接受中国基金报记者专访，与记者分享了从事风控工作多年的心路历程以及民生加银基金的风险管控经验。

“这是一份非常有使命感的工作，最大限度地防控管理基金的风险以保护基金持有人利益，进而促进公司做大做强，是每个风控人的终极职业追求。”她说。

专注公募监察稽核工作十八年

深谙法律法规、形象威严、词语犀利是记者此前对督察长的“画像”，但当记者在邢颖那阳光明媚、绿藤满墙的办公室落座后，邢颖那随和可亲、健谈爽朗的气质一下子使访谈轻松了起来。邢颖拥有经济法学博士学位，毕业后她踏上大学讲台，几年后进入律师事务所，2002年5月开启基金公司法律合规的从业生涯。18年过去了，她换过几家基金公司，但一直坚守风控岗位，加入民生加银基金也有8年了。

加入民生加银基金时，适值公司主要部门从深圳迁至北京。邢颖到岗后的第二周，监察稽核部最后的一位员工也提出了辞职，她一人扛起了整个监察稽核部的工作，包括她未曾涉猎过的风控工作。公司从艰难中起步，到如今发展迅猛，邢颖自身的专业能力和管理能力也随之得到很大提升，公司的风控团队日益兵强马壮，她也于2017年8月晋升为督察长。Wind数据显示，截至2019年底，民生加银基金非货币管理规模达976.86亿元，也开展了一些创新性业务。

“优秀的风控不一定能带来好业绩，但业绩好的公司肯定得有优秀的风控。”邢颖说，“风险控制的基本方法，就是在事前、事中、事后这三个环节来设计风控流程。最好的风控是防患于未然，因此，事前控制是核心，通过风险合规培训以加强公司的风险意识、通过完善制度流程以规范业务操作、通过风控前移以匡正业务于初始等。事中控制是关键，通过风险扫描、盘中监控、阈值控制、特殊业务审批、风险报告等方式，在事中控制风险。事后控制是对风险的修正和补救，通过静态风控查询、业绩归因、流动性压力测试、风险处置等措施，保障公司不发生最终风险。”

邢颖将民生加银基金的风控特点总结为三方面：第一，秉承中外股东的风控理念，坚持银行系合资公募基金公司的风控特色，与民生银行在控制信用风险及反洗钱业务上开展协同。第二，风控既独立于业务，又融合于业务。风控人员要牢牢守住红线不让步，同时要有“让风控创造价值”的服务意识，而要在这两点间达到平衡，确实需要风控人员的专业自信、担当和智慧。第三，完善风控体系和风控机制，永远在路上。民生加银基金成立12年，已具备较为坚实的风控基础，但随着基金行业的创新发展、新法的不断出台、公司业务类型的快速增多以及行业暴露的风险事件，公司不断地完善风控机制。2019年公司成立了风险改革小组，对公司的风控体系进行了全面梳理，制定了务实的改革方案。

谈及18年的公募基金风控生涯，邢颖总结了四个关键词：勤奋、专注、责任、感恩。

“公募基金是一个朝阳行业，创新是这个行业的生命力。作为风控人员，要能够紧紧跟随业务发展的脚步，并能敏锐地提前识别风险，这就需要自己非常勤奋和专注。风险如同藏在黑暗中的魔鬼，如果你不时刻瞪大眼睛，它会突然跳出来让你措手不及。”邢颖说：“我刚入行时连业绩比较基准的意思都不懂，一路走到今天，我特别感谢这个行业，它使我获得了很强的价值感和归属感，我也特别感恩曾工作过的和现在工作的公司，每个平台都让我有不同方面的收获和成长。在基金行业摸爬滚打18年，见证了行业20年的大发展，这是我的幸运。”

谈到民生加银基金的风控管理，邢颖说：“民生加银的发展经历了几个关键阶段，近几年从行业排行40多名上升到20多名，也有很多业务创新，但法律合规、风险管理团队五年没有扩编，在人少职责多的情况下，我们实行绝对扁平化管理，一人多责，相互备岗，每个人都能得到全面锻炼，我本人兼着监察稽核部总监。”

对于2020年的工作规划，邢颖说：“我们已经完成了公司风控条线的全面诊断，下一步有二十多项工作要在上半年完成，这将再一次以集中行动全面夯实公司的风控基础。公司发展很快，操作风险不可避免，今年将通过细化风险矩阵、实现业务流程系统控制、加强问责等方式，进一步提升一线风控水平。另外，我们也将参考行业经验和公司业务特点，加强重大风险的控制机制，在控风险的同时，积极支持公司业务发展和客户服务工作。”

让科技为风控赋能

近几年，金融科技深刻影响着大资管行业的方方面面，基金公司的风控亦不例外。邢颖坦言，科技可以使风控更加刚性化、流程化，也可以为风险管理提供很多工具，公司的金融科技水平与实力雄厚的头部公募尚存一定差距，不过，随着公司实力的提升，公司在风险管理、合规、信息披露、反洗钱、产品生命周期管理、交易等方面加大科技投入，提升风控管理能力。

投资风险管理方面，邢颖介绍，为了防控信用风险，民生加银基金招聘了具有数学专业背景、能独立建模的风险管理人员，有针对性地建立风控模型，预测债券信用风险；采购了Bara、衡泰、彭博等风险管理系统和资讯，打造高标准的风险管理技术与科技相结合的固定收益投资风险管理系统。

“科技赋能”在民生加银基金已成为风控人员的一种工作方法。邢颖说，这几年公司研发的信息技术平台在各项业务中广泛使用，风控人员切身认识到了信息技术在控制风险中的作用，对业务流程首先考虑能否用系统控制，风控人员与业务部门先设计好风控流程，再由信息技术部开发系统，这大大提高了风控效率和精准性，因为“最好的控制是系统控制”。

“科技手段为各项业务赋能提效，甚至有可能改变业务结构，业务创新借助科技创新，才能走得更远。未来，民生加银基金将进一步加大金融科技投入，提升风控能力。”邢颖说。