[融资融券交易]第二期 一图了解集中度控制标准及相关限制(上)

招商证券投教基地 2023-07-12 17:39

目前招商证券对融资融券账户的集中度控制类型分为10类,每一类控制标准均有所不同。下面一起了解一下单一证券集中度控制单一信用债集中度控制单只担保股票集中度控制单一客户融资融券余额集中度控制无涨跌幅股票集中度控制控制标准:

1. 单一证券(信用债除外)集中度控制标准

单一客户维持担保比例不高于180%的,买入证券委托成交后客户所持有的该证券市值占客户总资产的比例不得高于60%;单一客户维持担保比例高于180%但不高于240%的,买入证券委托成交后客户所持有的该证券市值占客户总资产的比例不得高于70%;单一客户维持担保比例高于240%,无单一证券集中度控制。对触及上述限额的客户,融资融券交易系统前端控制客户信用账户不得融资买入、普通买入该证券。

单一客户账户维持担保比例

买入证券委托成交后客户所持有的单一证券市值占该客户总资产的比例

不高于180%

不得高于60%

高于180%但不高于240%

不得高于70%

高于240%

无单一证券集中度控制

2. 单一信用债集中度控制标准

单一客户信用账户持有单一信用债市值占其信用账户总资产的比例不超过20%。对触及上述限额的客户,融资融券交易系统前端控制客户信用账户不得融资买入、普通买入该证券。

3. 单只担保股票集中度控制标准

单只担保股票市值与该股票总市值的比例不超过14%。对触及上述限额的客户,融资融券交易系统前端控制客户信用账户不得融资买入、普通买入、担保物提交该证券。

4. 单一客户融资融券余额集中度控制标准

单一客户在招商证券累计融资融券(含融资融券、股票质押式回购、约定购回三类业务)余额不超过公司净资本的3.5%。对触及上述限额的客户,融资融券交易系统前端控制客户信用账户不得进行融资买入、融券卖出。

5. 无涨跌幅股票集中度控制标准

1)无涨跌幅股票板块集中度控制

单一信用账户无涨跌幅限制的股票总市值占信用账户总资产比例

≤30%

招商证券有权限制不符合无涨跌幅股票板块集中度控制要求的信用账户融资买入、普通买入无涨跌幅股票、提取非无涨跌幅担保物、提交担保物委托撤单等操作。

2)无涨跌幅股票融券集中度控制

单一信用账户融券卖出单一无涨跌幅股票市值占信用账户净资产比例

≤30%

招商证券有权限制不符合无涨跌幅股票融券集中度要求的信用账户融券卖出、担保物提取等操作。

无涨跌幅股票包括:无涨跌幅限制的沪深主板、科创板、创业板及北交所股票。


相关推荐
打开APP看全部推荐