又有重要券商要来A股IPO了!
2020-12-29 08:00      

继财达证券IPO过会后,又一家券商上市申请获证监会受理。

12月28日晚间,信达证券母公司中国信达资产管理股份有限公司(简称“中国信达”,四大AMC之一)发布公告显示,此前向上交所递交了信达证券分拆上市的申请,已于12月28日接获证监会的受理通知。预计中国信达持有信达证券的股权在分拆上市完成后将有所减少,分拆上市的比例将在(大于)5%至(小于)25%之间。

过去一年半时间里,信达证券经历了高管频繁更迭、多名员工“流失”、定增未达预期等事件,此时随着新的公司掌舵人就位,信达证券上市驶入快车道,业绩和业务发展能否企稳回升,受到行业关注。

信达证券分拆上市申请获受理

信达证券分拆上市申请递交4个多月后,终于获得了证监会的受理。今年8月5日,中国信达发布公告称,正考虑分拆旗下信达证券及其附属公司在中国一家证券交易所独立上市。北京证监局官网显示,信达证券的辅导机构为中信建投证券。

我国共有4家AMC系券商,若进展顺利的话,信达证券将成为国内第二家AMC系上市券商。2015年2月份,东方资产旗下东兴证券实现上市,是首家完成上市的AMC系券商,当前行业整体排名在20名出头,亦是现阶段发展最好的AMC系券商。

信达证券数年前行业整体排名前三十,2015年起业务发展停滞,行业排名逐年下滑。自2015年至2019年,信达证券分别实现营业收入48.45亿元、22.43亿元、17.59亿元、14.58亿元和16.32亿元,行业排名从30名逐渐跌至50名;同样区间内,信达证券分别实现净利润20.67亿元、5.09亿元、3.33亿元、1.13亿元和2.1亿元,行业排名从28名一路滑落至62名。

华融证券和长城国瑞证券业绩表现较为落后,就2019年业绩来看,华融证券净利润排名行业84名,长城国瑞证券亏损,排名96名。

年内完成了13亿元定增

在IPO前完成数轮定增以做大资本金,是一家公司进行资本运作的常规路径。今年,信达证券完成了13亿元的定增,但距离原定募资金额尚有差距。

去年11月份,信达证券发起增资事项,拟募资不超过39.62亿元资金,其中,拟新增不超过人民币10.4亿元(含)注册资本,以推动公司加速转型,优化业务结构和收入结构,促进公司长期健康稳定发展。彼时,中国信达持股比例99.33%,中海信托持股比例0.6%,中国中材集团持股比例0.08%。

此次增资中,中国信达明确放弃认购本次增资,中海信托、中国中材集团未明确是否放弃认购,员工不参与本次增资。根据增资计划,增资完成后,按照募资上限计算,信达证券原股东合计持股比例不低于71.18%,即新增投资方合计持股比例不超过28.82%。每个意向投资人(含关联关系、一致行动关系合并计算)认购后的股权比例为不超过增资扩股后总股本的25%。

据界面新闻此前报道,信达证券此次增资事项已经完成,但未达预期,信达证券共引入5家机构,合计对信达证券增资13亿元。天眼查APP显示,信达证券注册资本在今年3月30日发生了变更,由25.687亿元增至29.187亿元,增加3.5亿元,增幅13.63%。

高管更迭

除了完成定增外,信达证券高管频繁更迭。

2019年4月下旬,券商中国记者从知情人士处获悉,信达证券董事长、总经理双双更迭,其中原信达资本董事长肖林将担任信达证券董事长一职,原银河证券首席财务官祝瑞敏将担任信达证券总经理。去年6月22日,肖林在信达证券的任职信息在证券业协会予以登记。

天眼查APP显示,今年11月6日,信达证券法定代表人由肖林变更为祝瑞敏,公司董事长由肖林变更为艾久超,这意味着,一年半时间内,信达证券董事长人选变更两次。

肖林离职之后,中国信达董秘艾久超接任信达证券董事长之职。艾久超于2000年9月从国家煤炭工业局政策法规司综合处处长任上,转至中国信达,历任中国信达总裁办公室高级经理、总裁办公室副主任、总裁办公室副主任(主任级)兼合规管理部总经理、董事会办公室主任,2016年4月至今兼任战略发展部(金融风险研究中心、博士后管理办公室)总经理,董秘;2020年5月起,任中国信达联席公司秘书。

公开信息显示,去年年中开始,信达证券开启了一系列变革,包括撤销机构业务部、将公募分仓和研究销售业务转移至研发中心等。但是今年来,信达证券数个部门出现员工“换血”,有部门员工接连离职,但同时也吸纳了多名“新鲜血液”。

此时信达证券分拆上市申请获证监会受理,意味着信达证券上市进程驶入快车道,而新的领导班子已经就位,信达证券未来发展将持续吸引行业关注。

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