香港万得通讯社报道，1月8日，债市总体走弱，国债期货全线收跌，10年期主力合约跌0.20%；银行间主要利率债中长券收益率上行2bp左右，短券收益率下行1bp左右；银行间资金面依旧较为宽松，隔夜回购加权利率继续在1%下方偏低位置徘徊；信用债行情整体稳定，少数网红债大幅波动，“12青国投MTN3”涨逾66%，“18豫能化MTN002”涨近36%。
交易员表示，近期市场持续向好导致获利了结压力加大，且央行公开市场地量操作令市场在流动性预期方面有所分歧，叠加经济数据将陆续公布，长债承压明显；不过资金持续宽松，加上农商行和境外机构配置需求不减，短端现券表现占优。
北京一基金交易员表示，今日债市总体走弱，即使稍早表现略好的短端，午后也未能保住收益率跌幅。其中受国债期货影响，国债表现更逊于国开等政金债，政金债买盘稍强一点，有空头要回补。
国债期货全线收跌，10年期主力合约跌0.20%，5年期主力合约跌0.10%，2年期主力合约跌0.01%。全周来看，10年期主力合约跌0.03%，5年期主力合约涨0.05%，2年期主力合约涨0.09%。
银行间主要利率债中长券收益率上行2bp左右，短券收益率下行1bp左右。截至17:00，10年期国债活跃券200016收益率上行2bp，5年期国债活跃券200013收益率上行2.25bp，2年期国债活跃券200011收益率下行1.25bp。全周来看，10年、5年和2年期国债活跃券分别持平、下行1.25bp、下行10.75bp。
信用债行情整体稳定，少数网红债大幅波动。“12青国投MTN3”涨逾66%，“18豫能化MTN002”涨近36%，“17康美MTN001”涨超34%，“16桑德MTN003”涨超28%，“18晟晏G1”涨近23%盘中临停，“18海国鑫泰MTN002”涨超18%；“19海国鑫泰MTN001”跌超33%，团“17富通MTN001”跌超19%，“19阳煤MTN002”跌超11%，“16文投MTN001”跌逾10%。
公开市场方面，央行公告称，为维护银行体系流动性合理充裕，1月8日以利率招标方式开展了50亿元7天期逆回购操作，中标利率2.20%。Wind数据显示，当日无逆回购到期，单日净投放50亿元；本周央行公开市场有5600亿元逆回购到期，本周央行累计进行了550亿元逆回购操作，因此本周净回笼5050亿元。
交易员表示，央行在公开市场连续进行了几次100亿元逆回购操作后，今日规模更降至少见的50亿，显示即使市场没有这方面需求，其也通过不停的操作释放“爱意”来稳定预期。
一级市场方面，财政部和进出口行新债中标收益率均低于中债估值。据交易员透露，进出口行2年（剩余0.95年）、2年、7年期固息债中标利率分别为2.2940%、2.75%、3.40%，投标倍数分别为5.96、4.42、2.92。财政部91天、182天期贴现国债中标收益率分别为1.8609%、2.0849%，投标倍数分别为3.64、3.54。
资金面方面，银行间资金面依旧较为宽松，隔夜回购加权利率继续在1%下方偏低位置徘徊。长期资金方面，主要股份制银行一年期同业存单报价利率多已降至2.8%下方，目前集中在2.78%-2.80%附近，较周初跌约10bp。交易员称，下周逆回购到期量不多，并且缴税未至，总的流动性压力预计不大。需要关注的是下周五央行续做中期借贷便利（MLF）的规模，以进一步判断长期资金价格走向。
Wind数据显示，下周（1月9日至1月15日）央行公开市场将有550亿元逆回购到期，其中周一至周五分别到期100亿元、100亿元、100亿元、100亿元、50亿元；此外下周五还将有3000亿元MLF到期。
国内股市方面，A股震荡休整，跌幅有限，成交金额连续五日破万亿元。上证指数收跌0.17%报3570.11点，深证成指跌0.24%，创业板指跌0.37%。
关于债券市场走势，江海证券称，长端利率短期内进一步下行的空间较为有限，但在经济季节性回落和年初较好的配置需求影响下，利率上行的空间也不大。月中前中短端仓位可继续持有，但需考虑后期适度减仓；长端交易盘也可参与，但须注意及时止盈。
