上市股份行“2万亿俱乐部”迎来新晋“00后”成员。

3月30日，浙商银行披露年报，截至2020年末，该行资产总额2.05万亿元、较年初增长13.74%；迈上2万亿元规模新台阶。

这家总部在浙江杭州的全国性股份制商业银行，从2004年8月18日正式开业，到2019年11月26日实现“A+H”上市，如今成为资产规模破2万亿元的上市股份行的第九位新成员,仅用时17年。

怎么“闯关”2万亿？如何探索2万亿后时代的发展路径？浙商银行最新披露的2020年成绩单可以“窥见”不少线索，也呈现出不断创新、强身固本、行稳致远的清晰思路：

在信贷投放上，坚持有效服务实体经济、减费让利不放松；

在创新业务上，该行平台化服务战略成为亮眼的“浙商标识 ”，覆盖公司用户数逾6万户，助推零售业务转型初见成效；

在营收结构上，公司业务、零售业务收入占比优化，去年个人存款增幅高达58.4%；

在区域布局上，中西部地区收入占比逐步抬升，立足浙江、放眼全国的金融服务网络布局成效初显。

跻身2万亿俱乐部 不良资产降旧控新

年报显示，截至2020年末，浙商银行圆满完成该行“三五”规划目标，总资产余额2.05万亿元、较年初增长13.74%，“三五”期间年化复合增长率近15%。

这也意味着，在实现“A+H”上市仅一年之后，浙商银行跻身资产规模超2万亿元的上市股份行矩阵。

“闯关”两万亿，浙商银行在过去一年资产负债结构明显优化，不良资产加速处置，呈现出了强身固本、优化治理结构以行稳致远的战略思路。

过去一年，该行综合使用核销、债转股等手段加大不良资产处置力度。近年来银行同业均加大了不良贷款处置的力度，对符合条件的贷款加大了核销力度，8家其他上市股份制银行2019年及2020年上半年核销率（核销率=核销金额/年初不良贷款余额）达到95%、43%。浙商银行2019年及2020年上半年、2020年全年的相关指标为43%、28%、65%。

此外，在规模稳步增长的同时，该行积极推进“挖潜减耗降本”工作，压缩不必要开支；全年成本收入比25.96%，较上年下降0.28个百分点。年报显示，2020年全年，浙商银行实现营业收入477.03亿元、归属银行股东净利润123.09亿元。截至2020年末，该行不良贷款率1.42%，拨备覆盖率191%，具备较好的风险抵补能力。

优化营收结构、布局全国 个人存款增幅高达58.49%

站上2万亿元新台阶后，浙商银行有哪些战略布局和业务打法，通过拆解其资产负债表会有不少线索。

具体来看，过去一年，浙商银行持续加大信贷投放，发放贷款和垫款占总资产比例持续提升。

截至2020年末，该行各项贷款余额1.19万亿元、较上年末增长16.26%，占总资产比例达到58%，在2018年、2019年分别较上年上升9个百分点、5个百分点的基础上，2020年进一步提升了1个百分点。

在信贷投放方向上，该行持续加大对制造业、普惠金融、民营企业、绿色金融等服务实体经济领域的信贷投放。

其中，民营企业贷款余额占比和普惠型小微贷款余额占比保持业内领先，普惠型小微企业贷款余额较年初增幅19%，小企业标杆优势进一步巩固；制造业贷款投放提速，较年初增幅19%；绿色贷款显著增长，较年初增幅46%。

同时，该行落实减息减费要求，2020年生息资产收益率4.68%，较上年下降26BP；付息负债成本率2.69%，较上年下降12BP；全年净利息收益率2.19%，较上年下降20BP。

在保持对公金融业务优势的同时，该行加速发力零售业务、成效显著。截至2020年末，该行吸收存款余额1.34万亿元、同比增长16.78%，尤其是个人存款增加933.81亿元，增幅高达58.49%。

业务结构进一步优化，过去一年，浙商银行公司银行业务收入266.79亿元、在全行营收中占比55.93%，而上一年该项占比是57.77%；零售银行业务收入105.31亿元、占比为22.08%，相比上一年该项占比18.41%增幅较好。

在规模扩张、业务结构优化的同时，浙商银行放眼全国的布局没有放慢脚步。

财报显示，截至报告期末，浙商银行在全国20个省（自治区、 直辖市）及香港特别行政区设立了272家分支机构，实现了对长三角、环渤海、珠三角及海西地区和部分中西部地区的有效覆盖。

2020年，浙商银行按地区划分的经营业绩表现上，长三角地区的营收规模259.26亿元、在全行营收占比54.35%，而上一年该项比例为55.95%。环渤海地区、珠三角及海西地区，去年营收增幅、占比相对稳定；相比之下，中西部地区营收快速增长，2020年该区域营业收入95.6亿元、占比20.04%，而上一年该区域收入占比18.03%，支持服务中西部地区发展力度进一步加强。

擦亮平台化业务标识 覆盖6.25万公司用户

年报显示，浙商银行深耕数年的平台化服务战略，正开始结出硕果。“平台化基因+金融科技创新应用”，会不会是这家跻身2万亿上市股份行阵列新成员的“浙商”标签？

受外部经营环境及金融市场波动等影响，浙商银行去年营业收入增幅有所放缓，其中非利息净收入合计106.08亿元，较上年下降9.35%。这之中受金融市场波动影响，交易性金融资产收益出现阶段性波动， 其他非息收入63.58亿元、较上年下降19.63%；不过，受益于债券承销业务规模增长等因素，该行全年实现手续费及佣金净收入42.50亿元，较上年增长12.11%。

过去一年，浙商银行平台化服务公司用户数已达6.25万户、增长38%，融资余额6784.61亿元、增长49.8%，占全部授信业务余额比例已达37%、较年初提升11个百分点，已与一批大型央企集团、A股上市公司建立了战略合作，逐渐探索出了特色化、差异化的产业链银行金融服务。

平台化业务规模在不断扩张，新增业务资产质量保持优良。据了解，近年来该行平台化业务新增的不良率仅0.15%。依托平台化服务拓展客群、夯实存款基础，推广平台及场景创新应用，增加结算性和保证金存款，负债结构持续优化。截至2020年末，浙商银行存款余额占总负债比例70%，连续三年占比提升。

浙商银行行长徐仁艳在年报致辞中表示：“平台化服务成为我行核心竞争力和鲜亮标识，公司业务战略引领作用增强，小企业业务逆势发展持续领先，零售业务转型发展成效显现，国际业务市场口碑继续提升，同业金融市场业务深化转型，后台平台化支撑逐步完善，市场竞争力持续增强。” （CIS）