今日（4月24日，下同），A股继续回调。

Wind数据显示，今日沪指失守3300点，创业板指更是逼近年内低点。北向资金再度净卖出38亿元，连续两日出现抛盘。

A股主要指数今日表现20230424

 数据来源：Wind

一片焦虑（绿）中，有个板块却逆市上涨。

在工业和信息化部等八部门发布《关于推进IPv6技术演进和应用创新发展的实施意见》（4月23日）、深度部署云计算及新型数据中心发展等利好下，今日，中证云计算和大数据主题指数涨0.21%，算力概念仍然保持住了局部余温。

与大火的人工智能相比，很多小伙伴可能对云计算比较陌生。

简单来说，人工智能技术的发展需要通过大量的样本数据进行训练，得出算法模型，这就要用到大数据的相关技术。

云计算技术可以大大提高大数据处理的效率，也可以提升人工智能训练的效率。所以，云计算和大数据可以说是人工智能技术发展的“基石”。

跟前期表现“节节高”的人工智能相比，云计算和大数据更是表现不俗，只是更低调。

Wind数据显示，截至今日，中证云计算和大数据主题指数今年以来已涨49.26%，远超A股主流指数同期表现，也超过了人工智能指数同期涨幅（+37.78%）。

A股主要指数今年以来表现

20230101-20230424

数据来源：Wind

中证云计算与大数据指数2018-2022年年度表现为-25.84%、40.69%、13.48%、-9.94%、-23.92%。中证人工智能指数2018-2022年年度涨幅为-33.57%、54.47%、18.05%、6.63%、-35.47%。

即使抛开人工智能的滤镜加持，云计算和大数据本身的发展潜力也不容忽视。

据Gartner统计，2018、2019年，全球云计算市场规模分别为1467亿和1817亿美元，年增速均维持在20%以上。

尽管2020年全球云计算市场增速有所下滑，但2021年全球云计算市场增速实现触底反弹，增速高达32.4%，全年市场规模已达到3307亿美元，预计未来全球云计算市场规模或仍将继续保持高增长的态势。

在国内，随着互联网服务在国内的迅速发展，云计算具有巨大潜力。

根据中国信息通信研究院统计，2020年和2021年中国公有云市场规模分别达到了1277亿和2181亿元，同比增长率高达85.3%和70.8%，显著高于全球总体增速。

从云计算领域的细分类型看，2021年：

各板块发展景气共振，带动云计算市场整体发展。

2006年，亚马逊在全球率先推出云计算服务。

2009年，国内开始着手研究云计算行业，并于2010年上线了某云平台。

2015年，国务院出台《关于促进云计算创新发展培育信息产业新业态的意见》，之后相关产业政策频繁发布。

2020年来，数字经济及企业上云的部署要求密集出台，利好政策不断加码。

2023年，作为经济全面复苏和发展的重要一年，数字化转型成为当前经济发展“主旋律”，其中云计算技术在数字经济建设中发挥着重要作用。

云计算相关政策频发

资料来源：Wind，兴业证券经济与金融研究院整理

云计算作为信息时代的重要组成部分，是政策导向的重点支持领域。信创、自主可控、数字经济等政策利好，或将进一步推动云计算产业的发展。

人工智能每一代的迭代与训练，几乎都离不开云计算的强大算力支撑。两者的相辅相成、加速融合，将以更高效的方式推动两个行业的发展。

兴业证券预计，未来云计算与AI的融合或将出现以下趋势：

云计算涉及面广、专业性强，其上中下游产业链上，都有众多企业，普通投资者选股难度大。

云计算产业链图谱

 资料来源：招商证券

对云计算感兴趣、又愁于个股选择的小伙伴，或可考虑相关的指数基金，布局一揽子云计算主题的相关公司。

反映云计算与大数据主题相关股票整体表现的指数，目前有50只成分股。该指数基日为2012年6月29日。

Wind数据显示，截至今日，该指数基日以来上涨了372.01 %。

该指数行业分布较为集中，“云含量”高。 

Wind数据显示，截至昨日（4月23日），从中信二级行业分布看，计算机软件、云服务、计算机设备权重分别为37.6%、35.9%、15.4%。

数据来源：Wind

主要参考资料：

1、招商证券《AI驱动海量需求，云计算迎来繁荣时代》20230401

2、兴业证券《布局“数字经济”发展主线，云计算大势所趋》20230409

3、国信证券《科技变革的双引擎》20230331