2022年12月12日，在 “第八届中国北外滩资产管理峰会——ESG新时代 新征程”上， 路博迈基金管理（中国）有限公司（简称：路博迈基金）ESG研究总监房向在题为“ESG主动投资理念驱动下跨资产分析框架和评价体系”的报告中指出，路博迈基于主动投资的理念践行ESG投资，ESG是路博迈集团的重要战略，也是路博迈基金的重点发展方向。

资料显示，路博迈集团成立于1939年，由被称为美国共同基金之父的Roy Neuberger 与另一传奇投资人 Robert Berman联合创立。它是一家独立经营、100%员工持股的投资管理公司，为全球投资者管理股票、固定收益、量化投资与多元资产、私募股权、房地产及对冲基金投资组合。截至2022年3月31日，它的资产管理规模为4,470亿美元（约三万亿人民币）。据了解，路博迈公司员工的粘性非常高，离职率非常低。这也为它长期规划，从长计议打下了基础。11月下旬，路博迈集团境内公募基金公司路博迈基金获批开业。

此次峰会由上海对冲基金园区主办，上海资产管理协会支持。绿色金融 60 人论坛（GF60）、英国伦敦金融城上海代表处、 CFA Institute、揽月研究中心、智能投研技术联盟（ITL）、路博迈基金管理（中国）有限公司联合承办。

房向从四个方面介绍了路博迈集团践行ESG的情况，包括ESG在路博迈的公司战略定位，路博迈的ESG主动投资理念，路博迈的ESG策略分类框架以及路博迈ESG跨资产评价体系。

首先，房向表示，路博迈从战略上非常重视ESG。

其次，房向表示，不同的行业所受到的ESG影响是有差异的。例如，现在讨论比较多的“双碳目标”“净零目标”，“共同富裕”等，这些议题对不同行业的影响不同。“我们首先需要基于实证研究确定对行业有实质性影响的议题和指标，并基于这些议题和指标进一步形成具前瞻性的观点。这背后体现了路博迈对投资机会和投资风险的判断”。

第三，房向表示路博迈有全方位的ESG策略框架。

他介绍道，例如，第一类策略是排除。将在ESG表现有较大的瑕疵标的排除出核心的投资范围。第二类策略是在投研流程里面把ESG作为投资风险和投资机会的考虑因素之一，但不作为最终投资决策的唯一标准，也即ESG整合策略。这类策略下，投资团队更多的灵活性。

第三类策略是投研过程中充分考虑ESG的投资风险和投资收益。投资经理可以在一个行业里去选取在ESG表现相对更好的企业和公司，作为核心的投资标的来去战胜业绩比较基准。

第四策略是影响力投资。

最后，房向表示，长期践行ESG实践，公司层面的ESG投研文化非常重要。在路博迈，不同的资产类别、不同的投研团队都有融合ESG的方式。

例如，股票投资方面：路博迈投研团队基于定性结合定量的方法，在主动投资管理理念下，融合ESG考量，通过这种方式将投资机会筛选出来。因为ESG有行业差异，构建一个实质性因子的矩阵引导研究团队覆盖相应标的非常重要。而实质性因子矩阵的构建需要基于实证研究，历史数据回测是重要的方法之一。

如果说股票投资主要关注未来的ESG长期投资机会，那么在固定收益的投资框架中路博迈更多关注ESG的风险。“这些风险我们是基于大量的ESG的数据指标因子、ESG评级、通过数据回测找出来的”。 房向补充说明道，在具体的因子和指标上面，固定收益和股票投资也有差异。

资料显示， 2021年9月21日，上海资产管理协会在上海市地方金融监督管理局的支持、指导下成立。协会首批会员由123家单位组成，覆盖了银行理财、信托公司、保险资管、券商资管、公募基金、私募创投基金六类主要资管机构和资管相关专业服务机构，以及金融类的市场要素机构。